Zang, Bergel & Viñes Abogados asesoró a Cresud Sociedad Anónima Comercial, Inmobiliaria, Financiera y Agropecuaria (“Cresud” o la “Compañía”) en la emisión de las Obligaciones Negociables Clase XXXVIII (las “Obligaciones Negociables Clase XXXVIII”), en el marco de su Programa Global de Emisión de Obligaciones Negociables Simples (no convertibles en acciones) por un valor nominal de hasta USD 500.000.000 (Dólares Estadounidenses quinientos millones) (o su equivalente en otras monedas).
Pérez Alati, Grondona, Benites & Arntsen asesoró a BACS Banco de Crédito y Securitización S.A., Banco Hipotecario S.A., Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U., Banco Santander Argentina S.A., Industrial Valores S.A., HSBC Bank Argentina S.A., PP Inversiones S.A., Invertir en Bolsa S.A., Cocos Capital S.A., Balanz Capital Valores S.A.U., SBS Trading S.A., AR Partners S.A., Puente Hnos. S.A., Industrial and Commercial Bank of China (Argentina) S.A.U. y Bull Market Brokers S.A., en su carácter de colocadores de las Obligaciones Negociables (los “Colocadores”).
La transacción consistió en una oferta de canje, mediante la cual Cresud ofreció la suscripción de las Obligaciones Negociables Clase XXXVIII, denominadas en Dólares Estadounidenses, a ser suscriptas mediante el canje de las Obligaciones Negociables Clase XXIII, denominadas y pagaderas en Dólares Estadounidenses, con vencimiento el 16 de febrero de 2023 (las “Obligaciones Negociables Existentes”).
El 8 de julio de 2022, Cresud cerró exitosamente el canje y concretó la emisión de las Obligaciones Negociables Clase XXXVIII, por un valor nominal total de USD 70.567.356 (Dólares Estadounidenses setenta millones quinientos sesenta y siete mil trescientos cincuenta y seis), con vencimiento el 3 de marzo de 2026, a una tasa fija del 8,00% nominal anual, pagadera semestralmente (a excepción de la última cuota de intereses cuya fecha de pago será a los dos meses de la finalización del anterior período de intereses), y a un precio de emisión del 100% del valor nominal.
A la fecha de expiración de la oferta de canje, fueron presentadas en canje Obligaciones Negociables Existentes por un valor nominal total de US$ 98.422.999 (que representan un 86,98% del monto en circulación de las Obligaciones Negociables Existentes), de los cuales USD 42.714.442 adhirieron a la Opción A (la cual implica obtener una contraprestación en parte en efectivo y en parte en Obligaciones Negociables Clase XXXVIII); mientras que USD 55.708.557 adhirieron a la Opción B (la cual implica obtener una contraprestación únicamente en Obligaciones Negociables Clase XXXVIII).
La oferta fue dirigida al mercado local y las Obligaciones Negociables han sido autorizadas para su listado en Bolsas y Mercados Argentinos S.A. y para su negociación en el Mercado Abierto Electrónico S.A.
Asesores legales de Cresud
Zang, Bergel & Viñes Abogados
Socias Carolina Zang y María Angélica Grisolia y sus asociados Cristian Bruno, Nadia Dib y Luis Lario Perfetto,
Asesores legales de los Colocadores
Pérez Alati, Grondona, Benites & Arntsen
Socio Diego Serrano Redonnet y sus asociados Nicolás Aberastury, Adriana Tucci y Joaquín López Matheu.
